Royal Bank of Canada kupuje HSBC Canada za 13,5 miliarda dolarów

Treść artykułu

Royal Bank of Canada zawarł umowę kupna kanadyjskiego oddziału HSBC Holdings PLC w ramach transakcji gotówkowej o wartości 13,5 miliarda dolarów, dzięki której flagowy bank RBC stałby się największym bankiem w Kanadzie, zakładając, że organy nadzoru wyrażą zgodę na transakcję.

Treść artykułu

W ramach transakcji, która ma zostać sfinalizowana do końca 2023 roku, RBC przejmie wszystkie akcje HSBC Canada za cenę do 9,4-krotności skorygowanych zysków jednostki z 2024 roku, które wyniosły 1,4 miliarda dolarów, powiedział RBC.

Treść artykułu

Bank oczekuje, że transakcja przyniesie 740 mln USD rocznych synergii przed opodatkowaniem, podczas gdy RBC zapłaci około 1,4 mld USD całkowitych kosztów przejęcia i integracji. Wszystkie zarobki HSBC Canada od 30 czerwca zostaną połączone na rzecz RBC.

HSBC Canada miał aktywa o wartości 134 miliardów USD na dzień 30 września i miał około 130 oddziałów oraz 4200 pracowników. Jej sektor bankowy posiada około 2 procent kanadyjskich depozytów i kredytów hipotecznych.

(HSBC Canada) to fantastyczna franczyza działająca na naszym rodzimym rynku w biznesach, w których jesteśmy dobrzy, dodając jednocześnie komplementarne produkty i zróżnicowaną bazę klientów.

Treść artykułu

„To także ważne wydarzenie kulturalne zarówno dla naszych klientów, jak i pracowników” — dodał McKay. „Transakcja jest atrakcyjna finansowo, ponieważ zapewnia również natychmiastową wartość dla strategicznego rozmieszczenia nadwyżki kapitału, wysoce osiągalnych oszczędności wydatków i dobrze rozumianej możliwości sprzedaży zwrotnej”.

Podczas rozmowy Mackay powiedział, że 50 procent klientów bankowości komercyjnej HSBC Canada jest „połączonych globalnie”, a umowa uczyniła RBC „bankiem z wyboru” dla klientów z międzynarodowymi potrzebami w zakresie bankowości i zarządzania majątkiem, a także dla nowo przybyłych do Kanady.

Neil McLaughlin, szef Personal and Commercial Banking Group w Scotiabank, powiedział, że będą współpracować z HSBC Canada, aby zapewnić utrzymanie dostępu do globalnej platformy HSBC.

Treść artykułu

„Ostatecznie dokładamy wszelkich starań, aby udogodnienia, z których korzystają teraz nasi klienci, oraz propozycje wartości, do których są przyzwyczajeni, pozostały” – powiedział.

RBC szacuje, że transakcja zwiększy zysk na akcję o sześć procent w 2024 r., a także zapewni wewnętrzną stopę zwrotu w wysokości 14 procent. Transakcja ma miejsce osiem miesięcy po przejęciu siedziby RBC w Wielkiej Brytanii Brewin Dolphin Holdings plc. Za 2,6 miliarda dolarów w gotówce w marcu.

„Cieszę się, że osiągnęliśmy porozumienie z RBC” — powiedział Noel Quinn, dyrektor generalny grupy HSBC. komunikat prasowy. „Transakcja ma strategiczny sens dla obu stron, a RBC przeniesie biznes na wyższy poziom. Z niecierpliwością czekamy na bliską współpracę z zespołem kierowniczym RBC, aby zapewnić płynne przejście dla naszych klientów i współpracowników.”

Treść artykułu

Linda Seymour, prezes i dyrektor generalny HSBC Canada, powiedziała w oświadczeniu Post na Linkedinie W działalności firmy nie będzie już żadnych zmian. W notatce dla klientów HSBC Canada poinformowało, że w miarę konwergencji działalności nastąpi kilkumiesięczny okres przejściowy.

Oczekuje się, że w wyniku transakcji HSBC Holdings PLC odnotuje wzrost o 5,7 mld USD przed opodatkowaniem.

Jedną z kwestii, która może stanąć na przeszkodzie sprawnej transakcji, są obawy dotyczące konkurencji, powiedział Gabriel Deschain, analityk z Narodowego Banku Kanady, który zauważył również, że cena zakupu była o około 30 procent wyższa niż oczekiwał jego zespół.

„Transakcja podlega oczywiście zatwierdzeniom regulacyjnym” – powiedział Deakin w notatce z 29 listopada. „Wielkim pytaniem, przed którym stoi pogoń RBC za HSBC Canada, są informacje zwrotne od Biura ds. Konkurencji. Szacujemy, że RBC zwiększy swój obecny udział w rynku krajowym wynoszący 21 procent w kredytach i depozytach o około 200 (punktów bazowych) każdy.”

Treść artykułu

Dechaine nie spodziewa się, że RBC będzie musiał wyemitować akcje w celu pokrycia transakcji, biorąc pod uwagę jego duże podwyższenie kapitału.

John Aiken, starszy analityk i szef działu badań w Barclays PLC, opisał tę transakcję jako „jedyne na pokolenie przejęcie w kanadyjskiej bankowości detalicznej”, ponieważ przynosi znaczny wzrost zysków i rentowności RBC.

„Jedyną rzeczą w maści jest to, że jako największy gracz, mogą istnieć pewne obawy regulacyjne w biurze zawodów” – napisał Aiken. „Chociaż wierzymy, że transakcja zostanie ostatecznie zatwierdzona, istnieje ryzyko, że ostatecznie może nie zostać sfinalizowana w obecnej formie”.

Aiken dodał, że spodziewa się, że skumulowane zyski RBC zrównoważą wszelkie skutki, jakie może przynieść opóźnienie regulatora.

Silna pozycja kapitałowa RBC sprawiła, że ​​bank Bay Street był najbardziej prawdopodobnym kandydatem do wygrania przetargu na HSBC Canada, chociaż cała Wielka Szóstka wydawała się być pod maską, gdy brytyjski gigant usług finansowych wystawił jednostkę na sprzedaż.

Akcje RBC były notowane we wtorek rano po ogłoszeniu.

• E-mail: shaughes@postmedia.com | Świergot: Steve’a Hughesa 95